★什么是鐵礦石期貨國際化?

　　所謂鐵礦石期貨國際化，就是在現有境內鐵礦石期貨合約和基礎制度不變前提下，在現有平臺上引入境外交易者和境外經紀機構參與境內鐵礦石期貨交易的制度安排，通過市場的對外開放，形成包括境內、境外客戶在內的市場參與新結構，進一步提高期貨價格的國際代表性。

　　★為什么要實施鐵礦石期貨國際化?

　　鐵礦石本身是一個國際化程度非常高的品種。在鐵礦石期貨品種上引入境外交易者，可以豐富和完善境內鐵礦石期貨市場參與者結構，提高鐵礦石期貨價格的國際代表性和公信力，使其更加客觀、準確反映國際鐵礦石市場供需關系變化情況，為全球鐵礦石貿易參與者提供一個更加公平、公正、透明的價格基準和避險工具，進一步拓寬鐵礦石期貨服務實體經濟的廣度和深度。

　　★哪些境外客戶可以參與鐵礦石期貨市場?鐵礦石期貨國際化對境內客戶有何影響?

　　境外交易者應當符合《大連商品交易所交易者適當性管理辦法》的規定，滿足知識測試、交易經歷、資金要求;鐵礦石期貨國際化后，對境內客戶來說變化很小，新開戶的境內客戶需符合交易者適當性要求，境內客戶參與保稅交割時，須遵守貨物貿易外匯管理規定和保稅貨物增值稅管理的相關要求(即保稅交割稅票開具方式由原來買賣雙方對開改為有雙方會員和交易所參與的五方對開方式)，其他無變化。

　　★委托期貨公司會員開展特定品種期貨交易業務的境外經紀機構應滿足哪些條件?

　　在境外依法注冊成立的金融機構，并取得所在國(地區)期貨監管機構認可的可以接受交易者資金和交易指令并以自己名義為交易者進行期貨交易的資質;持續經營1年以上;所在國(地區)期貨監管機構已與中國證監會簽訂監管合作諒解備忘錄;具有健全的治理機構和完善的內部控制制度，經營行為規范;凈資本不低于3000萬元人民幣或等值外幣;業務設施和技術系統符合相關技術規范且運行狀況良好及交易所規定的其他條件。

　　★境外交易者參與境內鐵礦石期貨的路徑有哪些?

　　在對外開放初期，境外交易者有兩種方式參與鐵礦石期貨：一是可以通過境內期貨公司直接參與交易;二是可通過境外經紀機構轉委托境內期貨公司參與交易。

　　★鐵礦石期貨國際化適用的法規、政策有哪些?

　　為推動期貨市場國際化，中國證監會制定了《境外交易者和境外經紀機構從事境內特定品種期貨交易管理暫行辦法》(證監會令[第116號])等部門規章;國家外匯管理局頒布《關于境外交易者和境外經紀機構從事境內特定品種期貨交易外匯管理有關問題的通知》(匯發[2015]35號)以規范特定品種期貨交易相關外匯業務。目前，《民法總則》、《合同法》、《刑法》等法律的相關內容從不同角度對期貨市場具有規范和調整作用;國務院頒布的《期貨交易管理條例》是對期貨市場的系統性規范。中國證監會作為期貨市場的監管機關，為貫徹執行《期貨交易管理條例》，制定了與之相配套的《期貨交易所管理辦法》《期貨公司監督管理辦法》等。此外，《最高人民法院關于審理期貨糾紛案件若干問題的規定》和《最高人民法院關于審理期貨糾紛案件若干問題的規定(二)》兩部司法解釋對期貨交易相關民商事糾紛中各方當事人的權責義作有較為詳細的規定。

　　★境內特定品種期貨交易有哪些監管主體、如何分工?

　　中國證監會及其派出機構依法對境外交易者和境外經紀機構從事境內特定品種期貨交易實行監督管理。期貨交易所依據自律規則對境內特定品種期貨交易及相關業務活動實行自律管理。中國期貨業協會依據自律規則對境內特定品種期貨交易及相關業務活動實行行業自律管理。中國期貨市場監控中心有限責任公司依法對境內特定品種期貨交易及相關業務活動實施監測監控。

　　★中國證監會及其派出機構根據監管職責要求可以要求期貨公司、境外交易者和境外經紀機構提供哪些信息或者書面資料?

　　中國證監會及其派出機構可以根據監管職責要求期貨公司、境外交易者和境外經紀機構提供下列信息或者書面資料，并進行必要的詢問和檢查：

　　(一)境外交易者和境外經紀機構的賬戶、所有子賬戶的最終受益人姓名(名稱)、國籍、有效身份證件(號碼)、聯系方式及相關信息、資金來源等;

　　(二)境外交易者和境外經紀機構的賬戶、所有子賬戶的指令下達人姓名、國籍、有效身份證件(號碼)、聯系方式及相關信息等;

　　(三)境外交易者和境外經紀機構的賬戶、所有子賬戶資金劃撥、使用的明細資料;

　　(四)境外交易者和境外經紀機構的賬戶、所有子賬戶交易的明細資料;

　　(五)中國證監會根據審慎監管原則要求的其他材料。

　　★交易所對境內外交易者參與特定品種期貨交易適當性要求是什么?

　　《大連商品交易所特定品種交易者適當性管理辦法》對參與我所特定品種期貨交易的單位客戶和個人客戶規定了知識測試、可用資金、交易經歷等適當性要求。期貨公司會員、境外經紀機構(以下簡稱開戶機構)應當評估交易者對期貨的認知水平和風險承受能力，審慎選擇適當的交易者參與特定品種期貨交易。

　　★對參與特定品種交易的客戶有何資金要求?

　　客戶申請交易編碼或開通交易權限前5個交易日每日結算后在該開戶機構處的保證金賬戶可用資金余額均不得低于人民幣10萬元或者等值外幣�？蛻舯ＷC金賬戶可用資金余額以開戶機構收取的保證金標準作為計算依據，按人民幣和外幣余額加總計算。

　　★對參與特定品種交易的客戶有何知識測試要求?

　　客戶應通過登錄中國期貨業協會的考試平臺進行在線知識測試，可選擇中文或英文試題。知識測試總分100分，測試分數達到80分(含)以上者為合格。知識測試應由單位客戶的指定下單人及個人客戶本人全程獨立自主完成，不得由他人代替。開戶機構應當嚴格驗證客戶身份，開戶機構相關人員和客戶應當在成績單上簽字。如更換下單人需要再次考試。

　　★對參與特定品種交易的客戶有何交易經歷要求?

　　關于境內期貨交易經歷，客戶應當提供由期貨公司會員出具的期貨交易結算單，以證明其最近三年內具有境內交易所期貨或期權真實交易成交記錄。關于境外期貨交易經歷，客戶應當提供在中國證監會簽署合作諒解備忘錄的國家(地區)期貨監管機構監管的境外期貨交易場所的期貨交易記錄明細或結算單據或其他憑證作為證明，以證明其最近三年內具有期貨或期權交易成交記錄。

　　★境外交易者有幾種開戶方式?

　　目前有兩種：一是直接開戶方式，即客戶通過境內期貨公司開戶，由境內期貨公司通過中國期貨市場監控中心(以下簡稱監控中心)統一開戶系統為其申請交易編碼;二是轉委托開戶方式，即客戶通過在交易所備案的境外經紀機構開戶，境外經紀機構需委托期貨公司進行境內特定品種期貨交易。轉委托方式開戶過程中，境外經紀機構通過監控中心統一開戶系統為其申請交易編碼，接收其委托的期貨公司需進行一定管理和控制，但期貨公司不能查看境外交易者的個人信息。

　　同時采取以上兩種方式開戶的境外客戶或者在不同境外經紀機構開戶的境外客戶，不得通過同一家期貨公司會員進行期貨交易。

　　★境外交易者開戶時需提交哪些身份證明材料?

　　境外交易者開戶時需提交有效身份證明文件和至少一個其他參考身份證明文件。境外單位客戶授權開戶代理人辦理開戶手續，還應當出具單位的授權委托書等授權文件、常務董事或者法定代表人的有效身份證明文件、其他參考身份證明文件和開戶代理人的身份證明文件等開戶資料。相關材料具體要求詳見監控中心《境外交易者統一開戶業務操作規則》。

　　★開戶機構應如何為境外交易者開戶?

　　開戶機構需要對境外交易者提交的開戶資料的真實、合法有效和完整性，及開戶實名制各項要求、交易者是否符合我所適當性制度要求進行審核后，通過監控中心統一開戶系統提交境外交易者開戶申請資料(具體要求見監控中心《境外交易者統一開戶業務操作規則》)。

　　直接開戶流程下，監控中心和我所完成檢查后將交易編碼申請的處理結果反饋期貨公司會員;轉委托開戶流程下，監控中心檢查通過后將開戶申請轉發給接受委托開戶的期貨公司會員，期貨公司會員同意后，監控中心將開戶申請資料轉發我所處理，我所根據相關業務規則進行檢查并將交易編碼申請的處理結果通過監控中心反饋境外經紀機構和接受委托的期貨公司會員。

　　★鐵礦石期貨國際化后，境內客戶開戶流程是否發生變化?

　　境內客戶開戶流程與需提交材料與之前相比沒有變化。但對于未申請特定品種交易權限的新開戶客戶，期貨公司需先關閉其特定品種交易權限。期貨公司可以為申請特定品種交易且符合適當性標準的境內客戶開通特定品種交易權限。

　　★境內交易者如何參與特定品種期貨交易?

　　在我所特定品種交易者適當性管理辦法實施前開戶的境內客戶可直接參與特定品種期貨交易;新開戶境內客戶需向期貨公司會員書面提交特定品種交易權限申請，申請材料應包含客戶基本信息及申請意愿，并由客戶簽字或加蓋公章。期貨公司會員應當為達到適當性要求的境內客戶開通交易權限，并且每日在我所會員服務系統—“期權和特定品種交易權限報備”欄目下對開通交易權限的境內客戶信息進行報備。

　　★已開通特定品種期貨交易權限的客戶通過其他開戶機構參與特定品種期貨交易，是否需要重新審核適當性要求?

　　對于直接通過期貨公司開戶并參與特定品種交易的客戶，再通過其他期貨公司參與特定品種期貨交易的，該客戶可以不適用我所特定品種交易者適當性管理辦法中關于可用資金要求、知識測試要求、交易經歷要求的相關規定。但需要客戶提供原開戶機構出具的客戶已開通特定品種交易權限的證明。

　　★什么是交易編碼?

　　交易編碼是指客戶進行期貨交易的專用代碼，交易所在客戶開戶申請審批通過后為其分配交易編碼�？蛻艚灰拙幋a由十二位數字構成，前四位數是會員號，后八位數是客戶號，對于轉委托模式開戶的境外客戶，會員號指境外經紀機構所委托的期貨公司會員號。

　　一個客戶在交易所內只能有一個客戶號，但可以通過不同會員開戶而擁有多個交易編碼。

　　★特殊單位客戶指哪類客戶?

　　參與特定品種期貨交易的特殊單位客戶申請交易所交易編碼或申請交易權限的，可以不適用我所特定品種交易者適當性管理辦法中關于可用資金要求、知識測試要求、交易經歷要求的相關規定。

　　特殊單位客戶是指期貨公司、證券公司、基金管理公司、信托公司和其他金融機構，以及社會保障類公司、合格境外機構投資者等法律、行政法規和規章規定的需要資產分戶管理的單位客戶。

　　★同一交易者參與特定品種期貨交易，是否可以以多重國籍或者多種身份申請開戶?

　　不可以。

　　★開戶機構是否需要保存客戶的適當性材料?

　　是。開戶機構應當將客戶可用資金證明材料、知識測試成績單、交易經歷證明材料以及客戶提供的用于適當性評估的其他證明文件及相關材料的原件或者復印件予以保存，并建立客戶適當性資料檔案，保存時間不少于20年，以備交易所及其他監管機構核查。除依法接受調查和檢查外，應當為客戶保密。

　　★除接受境外交易者委托外，境外經紀機構能夠接受境內交易者委托、為其進行境內期貨交易嗎?

　　不能�！毒惩饨灰渍吆途惩饨浖o機構從事境內特定品種期貨交易管理暫行辦法》第七條規定，境外經紀機構不得接受境內交易者和《期貨交易管理條例》第二十六條規定的單位和個人的委托，為其進行境內期貨交易�！镀谪浗灰坠芾項l例》第二十六條規定，下列單位和個人不得從事期貨交易，期貨公司不得接受其委托為其進行期貨交易：(一)國家機關和事業單位;(二)國務院期貨監督管理機構、期貨交易所、期貨保證金安全存管監控機構和期貨業協會的工作人員;(三)證券、期貨市場禁止進入者;(四)未能提供開戶證明材料的單位和個人;(五)國務院期貨監督管理機構規定不得從事期貨交易的其他單位和個人。

　　★境外經紀機構可以直接入場交易嗎?

　　目前不可以。對于我所已被中國證監會確定為境內特定品種的期貨品種，境外經紀機構可與委托期貨公司會員簽訂書面委托協議，由期貨公司會員向我所提交委托業務備案申請，通過委托期貨公司會員開展交易。

　　★境外經紀機構委托期貨公司會員進行業務備案時，期貨公司會員應向交易所提交哪些備案材料?

　　應當提交的材料包括：備案說明;境外經紀機構證明可以滿足《期貨公司會員接受境外經紀機構委托開展特定品種期貨交易業務管理辦法》第五條相關條件的材料，以及境外經紀機構的期貨業務風險控制負責人的有效身份證明、簡歷及簽名印鑒卡;期貨公司會員受托開展期貨交易相關業務制度、內部控制制度和風險管理制度的材料;與境外經紀機構簽訂的委托協議等及交易所規定的其他申請材料。

　　自收到符合規定的全部備案文件之日起15個交易日內，交易所決定是否準予備案。決定準予備案的，交易所核發備案號，并書面告知期貨公司會員;決定不予備案的，書面說明原因。

　　★期貨公司會員與境外經紀機構變更委托協議是否需要向交易所備案?

　　需要。變更委托協議內容的，期貨公司會員應當在變更協議前5個交易日內向交易所提交材料，申請變更相關備案。交易所于收到相關文件之日起10個交易日內向期貨公司會員書面確認備案情況。

　　★期貨公司會員與境外經紀機構終止委托協議是否需要向交易所備案?

　　需要。終止委托協議的，期貨公司會員應當在終止協議后5個交易日內向交易所提交材料，申請取消相關備案。交易所于收到相關文件之日起10個交易日內向期貨公司會員書面確認備案情況。

　　★期貨公司會員如何對境外經紀機構結算?

　　期貨公司會員可以為境外經紀機構開立綜合資金賬戶，用于境外經紀機構的境外客戶的期貨結算、交割等，期貨公司會員按照綜合資金賬戶收取保證金，登記明細賬至境外經紀機構(綜合資金賬戶)為止。

　　★境外經紀機構的期貨交易的資金檢查和風險控制由誰負責?

　　期貨公司會員負責境外經紀機構在交易所從事期貨交易的資金檢查和風險控制。

　　★境外經紀機構可否將客戶交易指令進行私下對沖等交易?

　　不可以。境外經紀機構應當將客戶交易指令直接傳送至期貨公司會員，不得進行私下對沖等交易。

　　★對境外經紀機構的交易、結算、財務等數據保存有何要求?

　　境外經紀機構應當建立交易、結算、財務數據的備份制度。有關開戶、變更、銷戶的客戶資料檔案、交易指令記錄、交易結算記錄、錯單記錄、客戶投訴檔案以及其他業務記錄應當自期貨經紀合同終止之日起至少保存20年。

　　★境外經紀機構的客戶辦理開戶、銷戶業務有何規定?

　　境外經紀機構應當對其受托的客戶進行實名制審核，留存客戶的開戶資料和影音文件，并按照中國期貨市場監控中心有限責任公司的業務規則申請交易編碼。境外經紀機構應當協助期貨公司會員履行相應的風險管理職責。期貨公司會員按照中國期貨市場監控中心有限責任公司的業務規則協助境外經紀機構為境外客戶開立交易賬戶，獲取交易編碼。

　　客戶與境外經紀機構終止業務關系的，境外經紀機構應當及時辦理銷戶手續，相關會員應當予以協助。

　　★國際化后鐵礦石期貨交易標的物是什么?

　　國際化后，大商所鐵礦石期貨以完稅后的62%鐵品位的進口粉礦作為交易基準品，鐵品位在60%以上粉礦和精礦可以替代交割，盤面價格含稅。具體內容詳見交易所官網。

　　★鐵礦石期貨的交易時間是什么?

　　鐵礦石期貨的交易日為除中國內地國家法定假日外的每周一至周五，每一個交易日分為夜盤和日盤交易時段(如遇國家法定假日，具體交易時間以交易所通知為準)。夜盤交易設一個交易小節，目前為21:00-23:30;日盤交易分三個交易小節，分別為第一節9：00-10：15、第二節10：30-11：30和第三節13：30-15：00。

　　★鐵礦石期貨如何進行集合競價?

　　鐵礦石期貨開盤集合競價在夜盤交易時段開市前5分鐘內進行，日盤交易時段不再集合競價。集合競價前4分鐘為期貨合約買、賣指令申報時間，后1分鐘為集合競價撮合時間。

　　集合競價產生的開盤價采用最大成交量原則，即以此價格成交能夠得到最大成交量，若有多個價位滿足最大成交量原則，則取與前一交易日結算價最近的價格。開盤集合競價中的未成交申報單自動參與開市后競價交易。

　　★目前大商所接受的交易指令有幾種?

　　大商所計算機撮合系統目前接受的交易指令有限價指令、市價指令、市價止損(盈)指令、限價止損(盈)指令和套利交易指令，其中套利交易指令分為同品種跨期套利和跨品種套利交易指令。交易指令具體介紹見《大連商品交易所交易細則》。

　　目前鐵礦石期貨交易指令每次最大下單數量為1000手，最小為1手�？蛻艚灰字噶钣行�期限為該交易日內有效。

　　★鐵礦石期貨訂單撮合原則是什么?

　　大商所計算機撮合系統自動將買賣申報指令按價格優先、時間優先的原則進行排序，當買入價大于、等于賣出價則自動撮合成交。

　　當某期貨合約以漲(跌)停板價格申報時，成交撮合原則實行平倉優先和時間優先的原則，交易所強行平倉申報單優先其他平倉申報單。

　　★鐵礦石期貨的成交價格如何產生?

　　撮合成交價按照“三價取中”的原則，成交價等于買入價、賣出價和前一成交價三者中居中的一個價格。

　　★境外交易者如何能夠接收到大連商品交易所的深度行情?

　　目前深度行情由大連商品交易所全資子公司飛創公司負責對外授權服務，主要有以下兩種模式：

　　一是信息商轉發，境外交易者通過授權的信息商客戶端產品收看深度行情，大商所level-2展示行情信息商包括InteractiveData、Fidessa、文華財經、上海澎博、國泰安5家。其中InteractiveData也擁有境外非展示類用途的轉發資格，交易者可通過轉發的方式購買到datafeed服務。

　　二是飛創直連服務，主要針對非展示類(Non-display)行情需求的用戶，境外交易者可利用該服務進行交易策略研究、執行、風險控制等用途，目前飛創公司提供的Datafeed數據產品是一種直接連接的服務，客戶可直接通過飛創公司提供的API接口，利用機房托管的方式接收大商所的深度行情。避免了客戶通過信息商獲取數據的延遲問題。

　　★客戶是否可以同時持有買、賣雙方向持倉?

　　是。按照買賣方向和開/平倉行為，客戶交易指令可分為買開倉、賣開倉、買平倉、賣平倉。買、賣方向的持倉分別計算。

　　★鐵礦石期貨保證金標準是如何規定的?在哪里可以查詢現行鐵礦石品種保證金標準?

　　鐵礦石期貨合約的交易保證金標準為合約價值的一定比例。目前，鐵礦石品種執行的保證金標準為合約價值的10%。

　　隨著鐵礦石期貨合約進入交割月份前一個月第十五個交易日起，交易所將分時間段逐步提高該合約的交易保證金。鐵礦石期貨合約臨近交割期時交易保證金收取標準為：

　　交易所會根據市場情況調整各合約交易保證金標準�？蛻艨梢栽诮灰姿�官網主頁-業務/服務-業務參數-交易參數-交易參數表中查詢最新的交易保證金交易參數。

　　鐵礦石期貨合約有無保證金優惠措施?通過什么樣的方式可以享受交易所保證金優惠?

　　大商所對符合交易所規定的套利交易實施保證金優惠。套利保證金標準=Max[買方向持倉交易保證金，賣方向持倉交易保證金]。

　　享受交易所保證金優惠有兩種方式：一種方式是交易期間，通過套利交易指令進行的委托，其交易保證金按上一交易日結算時套利保證金標準收取;另一種方式為結算時，交易所以交易編碼為單位，按照先跨期后跨品種最后對鎖的順序，對各合約持倉進行組合。

　　涉及鐵礦石品種的套利保證金優惠組合包括鐵礦石跨期套利、鐵礦石與焦煤跨品種套利和鐵礦石與焦炭跨品種套利。

　　客戶可以在交易所官網主頁-業務/服務-業務參數-交易參數-套利合約明細、套利保證金優惠參數、組合優惠參數中查詢交易所支持的套利品種、合約、組合類別和具體保證金標準等參數。

　　★鐵礦石期貨合約當日結算價是如何產生的?

　　當日有成交價格的期貨合約的當日結算價是該合約當日成交價格按照成交量的加權平均價。無成交合約當日結算價按照《大連商品交易所結算細則》相關規定確定。

　　★鐵礦石期貨合約的手續費如何收取?

　　鐵礦石期貨合約手續費的收取方式為交易所在結算時按照合約成交金額的一定比例向會員收取手續費，合約手續費標準可參見交易所官網。

　　★大商所在期貨結算中承擔的角色和責任?

　　大商所是具有結算職能的期貨交易所，作為中央對手方，統一組織期貨交易的結算、負責期貨交易的保證金管理、風險準備金管理及結算風險的防范。

　　★境外交易者如何進行結算?

　　境外交易者可以直接委托境內期貨公司會員進行交易和結算，也可以通過委托符合條件的境外經紀機構轉委托境內期貨公司會員進行交易和結算。

　　★境外交易者和境外經紀機構如何辦理境內特定品種期貨交易相關資金收付、匯兌及劃轉?

　　境外交易者、境外經紀機構可以在具有境外客戶保證金存管資格的指定存管銀行開立人民幣專用期貨結算賬戶和外匯專用期貨結算賬戶，用于辦理境內特定品種期貨交易相關資金收付、匯兌及劃轉。

　　具體開戶資料要求可咨詢擬開戶存管銀行。(各存管銀行聯系方式見交易所官網)

　　★鐵礦石期貨交易的結算貨幣是什么?

　　鐵礦石期貨交易是以人民幣計價、結算的。境外交易者、境外經紀機構可以使用人民幣，也可以直接使用美元作為保證金。交易盈虧結算、手續費結算、交割貨款及期權權利金等款項結算應以人民幣支付。

　　目前大商所接受的外匯資金僅為美元。

　　★境外客戶、境外經紀機構的結購匯有哪些規定?

　　境外客戶、境外經紀機構結購匯由境內期貨公司會員代為辦理。

　　結購匯業務必須通過指定存管銀行辦理。結匯和購匯應基于境外交易者、境外經紀機構從事鐵礦石期貨交易的實際結果辦理，只涉及期貨交易盈虧結算、繳納手續費、交割貨款或追繳結算貨幣資金缺口等與鐵礦石期貨交易相關的款項。其中交割貨款包括到期交割、標準倉單的期轉現、倉單轉讓等。

　　★除外匯資金外，境外客戶和境外經紀機構還可以使用哪些資產作為保證金參與鐵礦石期貨交易?

　　境外客戶、境外經紀機構還可以使用鐵礦石標準倉單作為保證金。目前暫不接受其他資產作為保證金。

　　★交易所在什么情況下會對期貨公司會員的外匯資金進行換匯?

　　當期貨公司會員的結算準備金中人民幣資金低于結算準備金最低余額時，交易所將向會員發出追加人民幣通知并要求會員應當在下一個交易日開市前補足人民幣資金。如果未補足，交易所可以在下一交易日第二小節閉市后對專用結算賬戶中該會員的外匯資金或會員專用資金賬戶中的外匯資金進行強制換匯。

　　★大商所如何有效保護客戶參與鐵礦石期貨交易資金安全?

　　大商所的期貨交易實行一戶一碼制度，不得混碼交易。交易所對參與者的交易、持倉和盈虧等以客戶交易編碼為單位進行核算，客戶的頭寸和相關擔保品權益清晰。

　　此外，中國期貨市場還建立了“中國期貨市場監控中心”，根據期貨公司、存管銀行、期貨交易所提供的保證金封閉圈內的資金總額，對比公司客戶權益，實現保證金監控和預警機制，確�？蛻舻谋ＷC金安全。

　　★會員違約時大商所如何承擔履約責任?

　　會員最終不能履行合約責任時，大商所可以通過動用會員結算準備金、暫停開倉交易、按規定強行平倉、將作為保證金的資產變現、以會員資格費抵償、動用風險準備金、動用交易所自有資金等財務資源和方式保障市場完整性。

　　★若境外交易者和境外經紀機構破產，其保證金如何處理?

　　《境外交易者和境外經紀機構從事境內特定品種期貨交易管理暫行辦法》第十九條規定，保證金只能用于擔保期貨合約或者期權合約的履行，除法定情形外，嚴禁挪作他用。境外交易者和境外經紀機構被接管、破產或者清算的，其保證金均應當優先用于履行在期貨交易所未了結的期貨合約或期權合約。

　　★大商所風險準備金來源是什么?

　　大商所風險準備金來源：一是按照手續費收入的20%比例從管理費用中提取;二是符合國家財政政策規定的其他收入。

　　★大商所的風險準備金規模由什么決定?

　　大商所的風險準備金總體規模為覆蓋極端但合理情況下，兩個最大參與者同時違約的信用風險暴露。大商所每年通過壓力測試評估風險準備金規模充足性。

　　★境內鐵礦石期貨與境外鐵礦石期貨在交割制度上最大的不同有什么?

　　與國際上主要的鐵礦石期貨不同，大商所鐵礦石期貨合約不允許現金交割，采用實物交割方式。而新加坡、美國推出的鐵礦石期貨都是以鐵礦石價格指數為基準,合約到期后進行現金交割。

　　★國際化后，境內交易者參與鐵礦石期貨交割有哪些變化?

　　境內交易者參與完稅交割時，所有業務流程不變。當其參與保稅交割時，稅票開具方式將由原來的開具或接受上商業發票，改為向其會員或接受其會員開具增值稅普通發票;同時，保稅交割貨款由原來的與倉庫結算，改為交易所結算;當其作為買方交割完成后，辦理進口報關的，還需按照外管相關規定，由結算銀行辦理交割貨款還原申報，其他無變化。

　　★境外交易者如何辦理交割業務?

　　對于通過境內期貨公司直接開戶交易的境外交易者，其交割業務需委托為其開戶交易的境內期貨公司辦理;通過境外經紀機構開戶轉委托境內期貨公司開展交易的境外交易者，需由境外經紀機構委托境內期貨公司辦理。

　　★境外交易者可選擇的鐵礦石期貨的交割地點有哪些?

　　截至2018年2月底，鐵礦石期貨的交割地點包括青島港、日照港、連云港、曹妃甸港、京唐港、天津港和大連港。其中，大連港散貨物流中心為鐵礦石期貨保稅指定交割倉庫，境外交易者可以選擇大連港進行實物交割，后續交易所會將保稅交割地點逐步擴展到現有其他交割港口。

　　★鐵礦石期貨的交割單位多少?什么類型的持倉不允許實物交割?

　　(1)個人客戶持倉不得交割;

　　(2)非交割單位整數倍的持倉不得交割。鐵礦石期貨交割單位為10000噸。

　　★境外交易者作為賣方交割時需做哪些準備?

　　境外交易者應提前15-20天開始準備保稅倉單注冊工作，具體包括委托境內期貨公司或境外經紀機構轉委托境內期貨公司辦理交割預報，交易所批準后辦理交割商品入庫，開展品質檢驗，檢驗合格后方可注冊保稅標準倉單。

　　境外交易者應在第一個交割日閉市前將保稅標準倉單提交交易所，否則按違約處理。

　　★一次性交割中交割違約的認定及相應處理措施有哪些?

　　具有下列行為之一的，構成保稅一次性交割違約:

　　(1)在規定期限內，賣方未能如數交付標準倉單的;

　　(2)在規定期限內，買方未能如數解付貨款的。

　　構成交割違約的,由違約方支付違約部分合約價值20%的違約金給守約方,買賣雙方終止交割;如雙方都違約，交易所各處以違約雙方違約部分合約價值的5%為違約金。具體計算方式按照《大連商品交易所交割細則》執行。

　　★境外交易者作為買方交割時應做好哪些準備?

　　境外交易者作為交割買方時，應在第三交割日閉市前，按照第二交割日的配對結果，補足相應的保稅交割貨款(含保稅升貼水)，逾期未補足的，按違約管理辦法計算違約合約手數和處理。

　　★參加鐵礦石期貨交割的成本和費用有哪些?

　　交割手續費：0.5元/噸，進行實物交割的雙方應分別向交易所交納交割手續費。

　　倉儲費：0.5元/噸/天，由倉單持有人向倉庫支付;

　　入庫、出庫費：交易所對交割倉庫收取的入庫、出庫費用實行最高限價管理，在每年11月1日公布下一年度各交割倉庫的收費標準，倉庫收取的費用不得超過該標準，具體標準見交易所官網，由辦理入庫、出庫手續的貨主向倉庫支付。

　　質檢費：按市場價收取，由貨主付給檢驗機構。

　　★標準倉單有哪些類型，境外交易者可持什么類型倉單交割?

　　按期貨商品完稅狀態，標準倉單分為保稅標準倉單和完稅標準倉單。交易所規定，持完稅交割的賣方客戶應向買方客戶開具增值稅專用發票。境外交易者因不能開具增值稅專用發票，可以持保稅標準倉單進行交割。此外，境外交易者還可以通過保稅期轉現的方式了結持倉。

　　★鐵礦石期貨價格含稅，倉單類型包括保稅倉單和完稅倉單，境外買方接到完稅倉單怎么辦?

　　由于境外客戶無法開具增值稅專用發票，因此，其接到完稅倉單可能給其下一步處里倉單帶來困難。為解決該問題，大連商品交易所設計了倉單置換業務，當發現保稅標準倉單數量小于境外交易者買持倉量時，由鐵礦石倉單服務商向市場提供保稅標準倉單，再通過保稅倉單優先配給境外買方的配對原則，從而使境外買方客戶接到保稅標準倉單，避免了其后續處理障礙。

　　★境外買方接到保稅倉單有哪幾種處理方式?

　　境外買方接到保稅倉單后，可以注銷倉單然后辦理交割商品報關出口，也可以以倉單的形式再交割或轉讓，但不得在保稅標準倉單注銷后，以保稅現貨的方式轉賣給境內客戶。

　　★境內買方接到保稅倉單可以有哪些處理方式?

　　境內買方接到保稅倉單后，可以以倉單的形式再交割或轉讓，也可以注銷倉單后直接辦理報關進口或銷售給境外客戶辦理報關出口，但不得在保稅標準倉單注銷后，以保稅現貨的方式轉賣給境內客戶。

　　★鐵礦石標準倉單的有效期是多久?

　　按目前規則規定，自交易所注冊之日起生效，最長可達一年。在每年3月最后一個工作日集中注銷。保稅標準倉單和完稅標準倉單的有效期一致。

　　★哪些來源類型的鐵礦石可以注冊保稅標準倉單?

　　能用于鐵礦石期貨保稅交割的商品包括：(1)由貨主從境外進口直接運至指定交割倉庫存放的鐵礦石商品;(2)由境外企業運至海關特殊監管區域或保稅監管場所簡單加工后，直接用于保稅交割的鐵礦石商品;(3)由境外企業運至海關特殊監管區域或保稅監管場所經簡單加工、首次轉賣后直接用于保稅交割的鐵礦石商品。

　　★大商所鐵礦石期貨合約的一次性交割結算價怎么確定?保稅交割結算價怎么確定?客戶從哪里可以查詢到交割結算價?

　　鐵礦石期貨合約價格為完稅價，交割結算價采用期貨合約交割月第一個交易日起至最后交易日所有成交價格的加權平均價。最后交易日閉市后，交易所將未平倉合約以交割結算價進行結算處理，計入當日平倉盈虧。

　　保稅交割結算價是按照交割結算價扣除稅費后計算得到的價格，保稅交割結算價主要用于保稅貨款的計算，以及作為向海關申報審價的依據。

　　最后交易日后，客戶可以在交易所官網數據統計一欄查詢。

　　★保稅交割貨款和完稅交割貨款如何計算?

　　保稅交割貨款按照保稅交割結算價和保稅升貼水結算，最后交割日一次性付給賣方會員，公式如下：

　　保稅標準倉單貨款=(保稅交割結算價+保稅升貼水)×保稅標準倉單數量×交易單位

　　例如，I1905合約交割結算價為469元/噸，此價格為2019年5月，該合約在前10個交易日內所有成交價格的加權平均價。I1905保稅交割結算價為(469-1)/1.17=400元/噸，保稅升貼水為0元/噸，某客戶當月買入交割10000噸，接到保稅倉單，共需支付貨款400萬元人民幣。

　　而完稅交割貨款為按交割結算價計算的標準貨款，不含升貼水，在最后交割日交易所按照二八原則，即結算當日交易所劃轉80%貨款給賣方會員，余款待賣方提交了增值稅專用發票后劃轉。

　　★鐵礦石期貨保稅交割的升貼水如何結算?

　　鐵礦石期貨保稅交割中包括倉單的保稅地區升貼水、保稅質量升貼水在內的所有款項由交易所統一結算，并與交割貨款一起結算，一次性付清。

　　★參與保稅交割境外交易者、境外經紀機構需要開具或接收何種收款憑證、發票?

　　境外交易者或境外經紀機構作為賣方時，需要向境內會員開具相應的收款憑證;作為買方時，會收到境內會員為其開具的中國增值稅普通發票。

　　★對于境內交易者而言，鐵礦石國際化后發票開具模式有何變化?

　　如果境內客戶參與的是完稅交割，則發票開具方式無變化，仍是賣方向買方開具增值稅專用發票;

　　如果境內客戶參與的是保稅交割，則采用交易所和會員參與的五方開具模式，即境內賣方客戶應向賣方會員開具增值稅普通發票，賣方會員向交易所開具增值稅普通發票，交易所向買方會員開具增值稅普通發票，買方會員向境內買方客戶或境外買方客戶或境外經紀機構開具增值稅普通發票。

　　★保稅交割發票提交時間，未按時交發票的有何處罰?

　　一次性交割，賣方會員應在最后交割日閉市前向交易所提交增值稅普通發票。若賣方會員于應交而未交增值稅普通發票之日后7個交易日閉市時，仍未提交增值稅普通發票的，交易所按貨款的5%扣留相應款項，并按規則從中扣取滯納金或者罰沒。

　　★保稅交割的境內買方應持什么單證辦理報關、報檢手續?

　　需要進口報關的境內買方須持交易所開具的保稅交割結算單向國家檢驗檢疫部門報檢，持交易所開具的《保稅交割結算單》(報關專用)、檢驗檢疫部門開具的商檢通關單、指定交割倉庫開具的標準倉單清單辦理進口報關手續。

　　★鐵礦石保稅期轉現的流程與完稅期轉現有何變化?

　　第一，平倉價不同。保稅期轉現批準日的結算平倉價格為申請日前一日最近交割月份合約結算價，而完稅期轉現批準日的結算平倉價為雙方協議價;

　　第二，貨款不同。保稅期轉現的貨款按照保稅期轉現交割結算價及保稅升貼水劃轉貨款，而完稅期轉現按照雙方協議價劃轉貨款;

　　第三，發票開具方式不同。保稅標準倉單期轉現采取五方開具發票模式，而完稅標準倉單期轉現直接由賣方客戶向買方客戶開具增值稅專用發票。

　　★鐵礦石保稅倉單轉讓與以往有何不同?

　　第一，保稅標準倉單轉讓貨款由交易所統一結算，含保稅升貼水結算;第二，保稅標準倉單轉讓價格應當在提交轉讓申請當日最近交割月份合約漲跌停板價格扣除稅費的范圍內;第三，保稅標準倉單發票開具為五方對開方式，且賣方會員應在提交轉讓申請時，就向交易所提交增值稅普通發票。

　　★保稅交割后的進口貨物，按照什么價格向海關進行納稅申報?

　　根據海關的相關政策(大連海關公告[2016]第6號)，交割后進出口，向海關申報時，交割倉庫和倉單持有人應當持保稅交割結算單和保稅標準倉單清單等單據向主管海關辦理報關手續，以“保稅交割結算價”(即“交割結算價”扣除關稅和進口環節增值稅等)作為成交價格向海關申報。

　　★境外交易者可以用美元支付貨款么?可進行結購匯的交割貨款有哪些?

　　根據人民銀行、外匯管理局的政策要求，鐵礦石期貨以人民幣計價和結算，交割貨款的款項可以進行結購匯，交割貨款的范疇包括通過交易所結算的到期交割、標準倉單期轉現和倉單轉讓的貨款。因此，境外交易者可以交美元，由會員購匯成貨款等額的人民幣后，進行貨款支付。

　　★客戶如何參與鐵礦石套期保值交易?

　　首先，客戶向交易所申請套期保值交易資格;取得套期保值資格后，客戶即可使用套期保值屬性的定單進行套期保值交易;套期保值客戶持倉限額不足時，可向交易所申請套期保值持倉額度，提高其持倉限額。

　　按照合約月份不同，套期保值持倉額度分為一般月份套期保值持倉額度(自合約上市之日起至交割月份前第一個月最后一個交易日)和交割月份套期保值持倉額度。

　　★申請鐵礦石套期保值資格的條件是什么?需要提交哪些材料?

　　申請鐵礦石套期保值資格的客戶需要符合兩個條件：

　　(1)客戶是單位客戶;

　　(2)客戶具備相關品種生產經營資格。

　　申請鐵礦石套期保值資格需提交的材料包括：

　　(1)營業執照副本;

　　(2)所申請品種的發票、經營業績、經營計劃等現貨證明材料;

　　(3)《承諾函》;

　　(4)交易所要求的其他材料。

　　★申請鐵礦石品種一般月份套期保值持倉額度和交割月份套期保值持倉額度分別需要提交哪些材料?

　　申請一般月份套期保值持倉額度需提交以下材料：

　　(1)套期保值持倉額度申請表;

　　(2)所申請品種近一年的現貨經營業績及套期保值期間的現貨經營計劃;

　　(3)交易所要求的其他材料(如套保方案等)。

　　申請交割月份套期保值持倉額度需提交以下材料：

　　(1)套期保值持倉額度申請表;

　　(2)已持有的及擬持有的現貨證明材料及用途說明;

　　(3)所申請品種近一年的現貨經營業績及套期保值期間的現貨經營計劃;

　　(4)交易所要求的其他材料(如套保方案等)。

　　上述材料如果已經提交給交易所，則無需再次提交。

　　★境外客戶如何申請套期保值資格和額度?

　　直接在期貨公司會員處開戶的客戶，其申請資料經期貨公司會員審核后，由期貨公司會員代客戶按《大連商品交易所套期保值管理辦法》，通過會員服務系統為客戶辦理套期保值業務。委托境外經紀機構從事期貨交易的客戶，應當委托其境外經紀機構辦理，境外經紀機構再委托期貨公司會員辦理。

　　★交易所審核鐵礦石品種一般月份套期保值持倉額度的原則是什么?

　　當鐵礦石合約處于一般月份時，交易所系統將綜合考慮客戶套期保值需求，合約持倉情況等因素審核非期貨公司會員或客戶的套期保值持倉額度。其中，具體審核原則如下：

　　當鐵礦石某一個合約單邊持倉大于20萬手時，單個客戶(實際控制關系賬戶組視為一個客戶)在該合約的最大可建倉量(包括投機持倉限額和交易所審批的一般月份套期保值增加額度)不得超過該合約單邊持倉的25%。

　　當鐵礦石某一個合約單邊持倉小于20萬手時，單個客戶(實際控制關系賬戶組視為一個客戶)在該合約的最大可建倉量(包括投機持倉限額和交易所審批的一般月份套期保值增加額度)不得超過客戶投機持倉限額的2.5倍。

　　交易所的系統每日都根據上述原則計算套期保值客戶下一個交易日的可建倉額度。隨著合約持倉的增加，系統計算的客戶可建倉額度也會增加，直至交易所審核的客戶套期保值需求額度得到滿足;若合約持倉量下降，則系統計算的客戶可建倉額度會下降。交易所可以根據市場情況和套期保值企業的生產經營狀況，對非期貨公司會員和客戶的可建倉額度進行調整。

　　★交易所審核鐵礦石品種交割月份套期保值持倉額度的原則是什么?

　　非期貨公司會員和客戶一般月份套期保值持倉進入交割月份時，交易所將按其一般月份套期保值持倉數量與該品種交割月份投機持倉限額中的較低標準，轉化為交割月份套期保值持倉增加額度，此時客戶交割月可建倉額度=交割月份投機持倉限額+自動轉化的交割月份套期保值持倉增加額度。

　　例如，某客戶在交割月份前第一個月最后交易日持有鐵礦石一般月份套期保值持倉8000手，交割月份客戶投機持倉限額是2000手，則自動轉化的交割月套期保值增加額度是min[8000,2000]=2000手。交割月套期保值客戶可建倉額度達4000手(2000手自動轉化的交割月份套期保值持倉增加額度，2000手交割月份投機持倉限額)。

　　自動轉化的交割月可建倉額度不能滿足非期貨公司會員或客戶保值需求的，可向交易所申請交割月套期保值持倉額度，交易所將本著嚴控風險的原則，綜合考慮客戶需求及期貨、現貨市場運行情況對其需求予以審核。

　　★境外客戶如何申請增加套利持倉額度?

　　直接在期貨公司會員處開戶的客戶，其申請資料經期貨公司會員審核后，由期貨公司會員代客戶按《大連商品交易所套利交易管理辦法》向交易所辦理申報手續。委托境外經紀機構從事期貨交易的客戶，應當委托其境外經紀機構辦理，境外經紀機構再委托期貨公司會員辦理。

　　★申請套利持倉額度應提交哪些材料?

　　申請一般月份套利持倉額度應提交以下材料：

　　(1)套利持倉額度申請表;

　　(2)交易所要求的其他材料。

　　申請交割月份套利持倉額度應提交以下材料：

　　(1)套利持倉額度申請表;

　　(2)合約價差偏離情況分析;

　　(3)交易所要求的其他材料。

　　★交易所審核套利持倉額度的原則是什么?

　　對一般月份套利持倉額度申請，交易所按資信情況、歷史交易狀況、套利持倉使用情況等進行審核，確定其一般月份套利持倉增加額度。單個客戶一般月份套利持倉額度(含投機限倉額度部分)不得超過合約持倉規模25%。

　　對交割月份套利持倉額度申請，交易所按資信情況、歷史交易狀況、合約持倉狀況、可供交割品數量、申請合約價差是否背離等情況進行審核，確定其交割月份套利持倉增加額度。原則上，交易所不予審批交割月份套利額度。若出現價格偏離，交易所根據市場具體情況審批。

　　★鐵礦石期貨有無日內價格波幅限制?如有，具體價格波幅限制標準是多少?在哪里可以查詢鐵礦石每日最大價格波動幅度?

　　鐵礦石期貨合約有日內最大價格波動幅度限制，交易所制定了各期貨合約的漲跌停板幅度。

　　鐵礦石期貨合約的漲跌停板幅度為上一交易日結算價的一定比例。按照合約是否為新上市未成交合約、已成交合約、交割月合約，執行不同漲跌停板幅度，具體如下：

　　交易所會根據市場情況調整各合約漲跌停板幅度。對同時滿足《大連商品交易所風險控制管理辦法》有關調整漲跌停板幅度規定的合約，其漲跌停板幅度按照規定漲跌停板幅度數值中的較大值確定。

　　目前，鐵礦石期貨各合約執行的漲跌停板幅度為8%�？蛻艨梢栽诮灰姿�官網主頁-業務/服務-業務參數-交易參數-交易參數表中查詢最新的漲跌停板等參數。

　　★如何判斷鐵礦石期貨合約在某一交易日是否出現了停板(漲跌停板單邊無連續報價)?在哪里可以查詢相關合約是否出現停板的信息?

　　當某一期貨合約在某一交易日收市前5分鐘內出現只有停板價位的買入(賣出)申報、沒有停板價位的賣出(買入)申報,或者一有賣出(買入)申報就成交、但未打開停板價位的情況時，該期貨合約即出現了漲跌停板單邊無連續報價(俗稱出現停板)。

　　客戶可以在交易所官網主頁-行情數據-統計數據-階段統計-合約停板查詢中查詢某合約是否出現了漲跌停板單邊無連續報價情況。

　　★當鐵礦石期貨合約在某一交易日出現漲(跌)停板單邊無連續報價的情況時，其交易保證金標準是否會提高?漲跌停板幅度是否會擴大?

　　當鐵礦石期貨合約出現連續第一、第二、第三個同方向漲跌停板單邊無連續報價的情況時，其交易保證金標準和漲跌停板幅度將按如下規則變化：

　　其中,M和P分別代表未出現漲跌停板單邊無連續報價情況下的合約交易保證金標準(Margin)和漲跌停板幅度(Pricelimit)。

　　★鐵礦石期貨是否有持倉限額?如有，境外客戶交易鐵礦石有哪些限倉規定需要注意?交易所對參與鐵礦石期貨的期貨經紀公司和境外經紀機構是否有限倉?

　　鐵礦石期貨實行限倉制度。交易所規定了會員或客戶可以持有的，按單邊計算的鐵礦石期貨合約投機頭寸的最大數額。

　　需要注意，與國際上很多市場不一樣的是，鐵礦石期貨合約多頭持倉和空頭持倉分開計算,不做凈頭寸管理。并且，鐵礦石期貨限倉實行的是事前控制(委托時會檢查是否超倉)。此外，在鐵礦石期貨合約交易過程中的不同階段，分別適用不同的限倉數額，進入交割月份的期貨合約限倉數額從嚴控制。

　　目前，大商所只規定了鐵礦石期貨非期貨公司會員和客戶的限倉標準，對期貨公司會員和境外經紀機構沒有限倉。

　　客戶可以在交易所官網主頁-業務/服務-業務參數-交易參數-日交易參數中查詢到鐵礦石每一交易日各期貨合約的具體投機限倉標準。

　　★投資者可否超出交易所投機限倉標準?如何辦理持倉豁免相關業務?

　　為更好滿足市場套保需求和促進市場價格發現與套期保值功能發揮，交易所對套期保值交易和套利交易有持倉豁免相關規定。

　　符合交易所規定的套期保值交易和套利交易者可以超過交易所投機限倉標準。但是，這兩類客戶超過交易所投機限倉標準前，需要向交易所進行申請，待交易所批準后方可按照規定持有超出投機限倉標準的額度。

　　套期保值和套利持倉豁免具體申請材料要求、審核原則等見交易所官網首頁-業務/服務-業務指引-監察與風控業務指引-業務流程與資料下的套期保值管理業務和套利業務相關內容。

　　委托境外經紀機構從事期貨交易的客戶申請套期保值和套利持倉豁免的，應當委托其境外經紀機構辦理，境外經紀機構再委托期貨公司會員辦理。

　　★一個客戶在不同期貨公司會員處開有多個交易編碼，其持倉量分開計算還是合并計算?同一集團多個實體參與交易(多個客戶)，持倉是分開計算還是加總計算?

　　一個客戶在不同期貨公司會員處開有多個交易編碼，其持倉量合并起來計算。

　　同一集團多個實體持倉是否需要加總計算，取決于其是否屬于實際控制關系賬戶。如果是實際控制關系賬戶，其需要向交易所報備，報備后交易所將對相關賬戶持倉合并管理。實際控制關系的認定標準見《關于<大連商品交易所異常交易管理辦法(實行)>有關實際控制關系賬戶監管標準的通知》。

　　★鐵礦石品種有無大戶報告要求?如有，大戶報告的標準是什么?境外客戶如何報送大戶報告?

　　鐵礦石期貨實行大戶報告制度。

　　當客戶某品種持倉合約的投機頭寸達到交易所對其規定的投機頭寸持倉限量80%以上(含本數)時,客戶應向交易所報告其資金情況、頭寸情況。

　　客戶須通過期貨公司會員報告;委托境外經紀機構從事期貨交易的境外客戶，應當委托其境外經紀機構報告，境外經紀機構再委托期貨公司會員報告。

　　★哪些客戶要進行程序化交易報備?程序化交易客戶如何進行報備?報備內容包括什么?

　　計劃使用或已經使用程序化交易的客戶需向交易所報備。程序化交易是指由計算機按照事先設定的具有行情分析、風險管理等功能的交易模型，自動下達交易信號或報單指令的交易方式。

　　客戶須通過期貨公司會員向交易所報備;委托境外經紀機構從事期貨交易的境外客戶，應當委托其境外經紀機構報備，境外經紀機構再委托期貨公司會員報備。

　　程序化交易報備內容主要包括：交易策略、使用軟件功能、軟件接入方式、軟件提供者、合規操縱說明等。

　　★期貨公司與境外交易者或者境外經紀機構發生期貨業務糾紛，可以提請哪些單位調解處理?

　　《境外交易者和境外經紀機構從事境內特定品種期貨交易管理暫行辦法》第二十一條規定，期貨公司與境外交易者或者境外經紀機構發生期貨業務糾紛的，可以提請中國期貨業協會、期貨交易所以及其他調解組織調解處理。

　　★境外交易者或者境外經紀機構違法經營或者出現重大經營風險，嚴重危害中國期貨市場秩序、損害交易者合法權益，承擔何種處罰?

　　境外交易者或者境外經紀機構違法經營或者出現重大經營風險，嚴重危害中國期貨市場秩序、損害交易者合法權益，依法應予以行政處罰的，依照《期貨交易管理條例》進行處罰;涉嫌犯罪的，依法移送司法機關，追求刑事責任。